随着银行存款利率持续走低，曾经深受储户喜爱的大额存单利率也出现了下降。今年以来，超过40家银行的首期产品显示，1年期以下利率普遍跌破1%，3年期多低于2%，5年期几乎消失。这与几年前动辄3%以上、部分突破5%的大额存单利率形成了鲜明对比。预计2026年将有约50万亿元的3年期以上定期存款集中到期再定价，这些存款将面临新的利率环境。在这样的背景下，如何理财成了许多居民关心的问题。

　　今年开年以来，各大商业银行的存款利率继续走低。目前，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行等国有大行在售的1个月、3个月期限大额存单年利率已降至0.9%左右。长期存单收益下降也很明显，三年前银行大额存单利率普遍在3%以上热点话题，而现在六大行的3年期大额存单利率普遍只有1.55%左右。中小银行的产品利率同样大幅下降，例如云南多家农商行近期发行的3个月期产品利率已降至0.93%至0.95%区间。

　　上海金融与发展实验室副主任董希淼表示，近期部分银行短期大额存单利率跌至1%以下，是银行在经营压力和监管引导下主动控制负债成本的一种举措。国家金融监督管理总局数据显示，截至2025年三季度末，商业银行净息差已收窄至1.42%的历史低位，其中大型银行仅1.31%。随着实体经济综合融资成本持续下降，银行净息差已降到20年来最低水平。中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏认为，降低大额存单等高成本负债对于稳定息差效果明显，这也符合金融让利实体的政策方向。

　　存款利率持续走低的同时，大量存款在今年集中到期也引发了市场关注。华泰证券预计，2026年1年期以上定期存款到期规模约为50万亿元。国信证券估计，2026年到期的定期存款规模约57万亿元，主要集中在年初。这些存款到期后将面临利率重新定价的问题。是否会引发存款“搬家”效应，成为不少居民和市场机构热议的话题。低利率环境下 钱该放哪里 存款到期再配置挑战